пропозиції роботи
Wypowiedzi
-
Szymon Juszczyk:
Marcin Rafalski:
Mówisz o 3 zestawie? Przewodniczącego KNF powołuje Prezes Rady Ministrów - 62 B
Piotr B.:
Wzrost zmienności zwiększa wartość sprzedanej opcji, co jest nie korzystne dla wystawiającego. Ja tu sie bede odwoływał na 100% jak mi nie uznaja.
proboj, ale jajuga uwaza inaczej (str. 279)
poza tym jak zmiennosc moze byc wieksza na dzien przed wygasnieciem opcji niz na np. miesiac?
pyt. 60 wg mnie D
62 - D.
pyt. 71 wg mnie tez B.
NO WLASNIE! -
Piotr B.:
vega = zmiana ceny opcji / zmiana zmienności o jeden procent
Możliwa jest sytuacja, gdy nie zachodzą żadne zmiany w cenie instrumentu bazowego, na który opiewa opcja tj. ryzyko cenowe pozostaje stałe (delta, gamma), również ryzyko czasowe (theta) nie ulega zmianie. Możliwa jednak jest w tym okresie zmiana zmienności implikowanej, przez co cena opcji może się zmienić. W przypadku, gdy pozycja opcyjna posiada dodatnią wartość vega, wzrost zmienności implikowanej spowoduje przyrost zysków z kontraktu opcyjnego. Vega UJEMNA przy wzroście wartości zmienności spowoduje spadek wartości opcji. W przypadku wysokich wartości vega, cena opcji jest bardzo wrażliwa na niewielkie wahania zmiany zmienności. Innymi słowy, jeżeli wzrost danego parametru jest korzystny dla posiadacza długiej pozycji opcji zakupu, to występuje wartość dodatnia. Jeżeli wzrost danego parametru jest niekorzystny dla posiadacza krótkiej pozycji w opcji zakupu, to występuje wartość ujemna.
wow, niezle. to teraz zobacz tylko, czy ksiazka z ktorej to wziales jest na liscie literatury do egzaminu. powodzenia. -
Piotr B.:
Wzrost zmienności zwiększa wartość sprzedanej opcji, co jest nie korzystne dla wystawiającego. Ja tu sie bede odwoływał na 100% jak mi nie uznaja.
proboj, ale jajuga uwaza inaczej (str. 279)
poza tym jak zmiennosc moze byc wieksza na dzien przed wygasnieciem opcji niz na np. miesiac?
pyt. 60 wg mnie D
62 - D.
pyt. 71 wg mnie tez B.Marcin Rafalski edytował(a) ten post dnia 28.10.12 o godzinie 22:05 -
Piotr B.:
Piotr w mojej literaturze co prawda nie w Jajudze, jest jak byk napisane, że LONG(+) SHORT(-), tego zadania to nie odpuszcze...
vega odnosi sie do zmiennosci, wiec jak zmiennosc moze byc ujemna?
niestety nie masz racji. -
Piotr B.:
w 36 napewno D, bo sprawdzałem, ja tu też zaznaczyłęm A, ale cholera to jest troche nie jednoznaczne i można by sie odwoływać!
ej, nie miales przypadkiem pic? ;)
ja tu nie zaznaczylem.
zad 50 - wg mnie D.Marcin Rafalski edytował(a) ten post dnia 28.10.12 o godzinie 21:43 -
Szymon Juszczyk:
Zapraszam wszystkich na stronę PERK, gdzie znajdziecie rozwiązanie dzisiejszego egzaminu! http://perk.com.pl/site/n/Aktualnosci/newsId/20
macie zle odp. na perku. tak na juz to pyt.: 7 (A), 8 (C), 17 (D).
sprawdzam nastepne.Marcin Rafalski edytował(a) ten post dnia 28.10.12 o godzinie 21:37 -
Piotr B.:
I juz ostatnie moje pytanie:
Spółke XX charakteryzuje wskaznik oborotu zapasami rowny 7 oraz wskaznik obrotu zobowizaniami rowny 8, natomiast spolke YY charakteryzuje wskaznik obrotu zapasami rowny 6 oraz wskaznik obrotu zobowiazaniami rowny 9. Analiza wskaznikow pokazuje, ze z punktu widzenia plynnosci firmy:
a)spolka XX lepiej zarzadza zapasami niz spolka YY, natomiast spolka YY lepiej zarzadza zobowizaniami niz XX
b)spolka YY lepiej zarzadza zapasami, natomiast XX lepiej zarzadza zobowiazaniami
c)spolka XX lepiej zarza zapasami i zobowiazaniami
d)spolka YY lepiej zarzadza zapasami i zobowizaniami
swietnie, ze wspomniales o tym pytaniu, bo co to znaczy, ze spokla lepiej zarzadza zobowiazaniami?
otoz w praktyce lepiej zarzadza zobowiazaniami ten, kto dluzej nie placi -zyskuje procent od przetrzymanego kapitalu. a o co chodzilo komisji?
ja zaznaczylem A. -
Tomek T.:
33. Na koniec dnia wyceny t wartosc aktywow funduszu inwestycyjnego wyniosla 1mln pln a wartosc jego zobowiazan 250 tys pln. W dniu wyceny t+1 zaksiegowano zmiane wartosci kapitalu wplaconego na poziomie 450 tys. pln, zmiane wartosci kapitalu wyplaconego na poziomie 200 tys. pln, wartosc zobowiazan na poziomie 300tys. pln, przy czym wartosc godziwa aktywow funduszu przy innych warunkach niezmienionych wzrosla w stosunku do dnia wyceny t o 50tys. zl. W tym przypadku wartosc aktywow, wartosc aktywow netto i zmiana salda kapitalu funduszu w dniu wyceny t+1 wyniosly:
a. 1,3mln, 1mln, 250tys
b. 1,1mln, 1mln, 250tys
c. 1,35 mn, 1,5mln, 200tys
d. 1,3mln, 1mln, 200tys
ja zaznaczylem D., ale czy dobrze....
(wybieralem miedzy D i A)
CML -> A. (raczej na pewno).Marcin Rafalski edytował(a) ten post dnia 28.10.12 o godzinie 21:04 -
"Do tego strategje opcyjne oczywiście te, których niema w Jajudze...eh..."
ktorych nie bylo w jajudze?
a egzamin walil czasem ponizej pasa....
szczegolnie duzo bylo z rachunkowosci wszelakiej, chyba za duzo.Marcin Rafalski edytował(a) ten post dnia 28.10.12 o godzinie 16:48 -
Mariusz Śliwiński:
Ładny artykuł w parkiecie:
http://www.parkiet.com/artykul/7,1287984-Mniej-chetnyc...
Liczba kandydatów w dół...
Pozdrawiam,
Mariusz
http://maklers.pl
a i tak czesc osob pewnie sie spiela w tym roku, zeby nie wejsc pod utp na nastepnych egzaminach.Marcin Rafalski edytował(a) ten post dnia 26.10.12 o godzinie 12:17 -
Michał Kowalski:
Będę wdzięczny. Do tej pory nie trafiłem na zadanie, które rozstrzygałoby tę kwestię ostatecznie :(
no to sie nie przejmuj! a jesli masz zadanie z testu, ktore obejmuje ten problem, to wrzuc.Marcin Rafalski edytował(a) ten post dnia 24.10.12 o godzinie 10:06 -
taka propozycja: jesli ktos chce, to moze przekopiowac tego posta i napisac jakies swoje wyjaśnienia na temat "smaczkow", albo dodac nowe. jesli kazdy z nas zrobi powiedzmy 5, to bedzie juz niezla dawka wiedzy. potem tylko wydrukowac i pare razy przejrzec przed egz. moze zaczne.
Smaczki:
efekt klienteli - po zakomunikowaniu długoterminowej polityki dywidend w okół spółki formułuje się klientela inwestorów nastawiona na wypłatę wysokich dywidend (np. emeryci, osoby o niskich dochodach, fundusze emerytalne).
hipoteza sygnalizacji - zapowiedz wzrostu wksaznika wyplaty dyw. wyraza przekonanie zarzadu o potencjale generowania duzych zyskow w przyszlosci, co powoduje z reguly wzrost kursu. i odwrotnie.
błąd dopasowania - w strategii indeksowania; różnica pomiędzy stopą zwrotu z portfela (układanego przez zarządzającego), a stopą zwrotu z danego indeksu obligacji.
strategie aktywnego zarządzania portfelem obl. - 1) przewidywania stopy proc. 2) analiza wartości 3) analiza kredytowa 4) analiza rozpiętości dochodu 5) ocena swapów obl.
model Z-score - w analizie kredytowej model używany do przewidywania bankructwa, używany też do przewidywania niewykupienia obligacji.
strategia objęcia
rotacji sektorowej
strategia opymalizacji kwadratów
osiagania maksimum zysków
immunizacji
koncetracji dopasowania
fundusz blankietowy
metoda alokcji integracyjnej
jeśli inwestor przewiduje STABILIZACJĘ rynku kap., to wykorzysta wtedy metodę STRATEGICZNĄ lub BEZPIECZNĄ.
jeśli inwestor zakłada chęć osiągania stabilnej, ŚREDNIEJ STOPY ZWROTU przy niewielkim ryzyku, to będzie alokował wg metody STRATEGICZNEJ lub TAKTYCZNEJ.
efekt alokacji - mierzy przeinwestowanie lub niedoinwestowanie w określony segment rynku
efekt doboru - określa rentowność portfela.
problem błędu wzorca - brak reprezentatywnego portfela (w celu pomiaru rentowności portfela).
Portfel wzorcowy, cechy: 1) niedwuznaczność 2) inwestowalność 3) mierzalność 4) odpowiedniość 5) aktualność opinii inwestycyjnych 6) przewidywalność
transakcja typu wash&sale,
cap
floor
collar
plain vanilla
participating cap
FRA
marking to market
"cena czysta" i "cena brudna"(chodzi o obligacje)
ruchy browna - geometryczny; standaryzowany rozkład normalny.
jedyna prosba to taka, zeby po jakims czasie sprawdzac i likwidowac swoje poprzednie posty jesli ponizej ktos rozwinal slowniczek.Marcin Rafalski edytował(a) ten post dnia 23.10.12 o godzinie 13:13 -
Kamil Nowak:
Oj takich statystyk to nie prowadzę:P Ale myślę, że średnio wyszłoby jakieś 3-4 godziny dziennie przez ostatnie 2,5 miesiąca.
to mysle, ze nie doceniasz swojego czasu poswieconego temu egzaminowi. mi wychodzi, ze ucze sie ok 320h. a tylko niektore ustawy przeczytalem 3 razy, a wiekszosc 2. czesc oczywiscie odrzucilem, bo to bez sensu. a jeszcze zadania... i tez ok. 2,5 mies.Marcin Rafalski edytował(a) ten post dnia 19.10.12 o godzinie 22:00 -
Kamil Nowak:
Odpuściłem sobie ustawy o podatkach.
Ustawę o swobodzie działalności, komercjalizacji i prywatyzacji, prawo dewizowe przeczytałem raz.
Kodeks cywilny, KSH, regulaminy kdpw, zasady etyki, kodeks domow maklerskich 3 razy, pozostałe ustawy i regulaminy 5 razy, w tym SZOG fragmentami o wiele więcej.
Teraz czytam ustawę o obrocie po raz szósty i na tym kończę część prawną.
ile godzin sie juz uczyles? -
Dominik Krypel:
zadanie 66 czemu odpowiedz d
http://www.knf.gov.pl/Images/test_MPW_25_03_2012_tcm75...
http://www.goldenline.pl/forum/639374/pytania-do-specj... -
"Jak dobrze czytam, to masz tylko podane jak duże są widełki, czyli te 5% średniej. To nic nie mówi o kursie opcji, tylko o tym jakie dopuszczalne wahania są."
cos jest byc moze na rzeczy. koledze chodzi tak naprawde o samo istnienie widelek, a nie o ich przedzial, bo przeciez cena opcji jest zalezna od bazy, wiec mozna sobie wyobrazic zmiane ceny bazy tak duza, ze cena opcji przebije dowolny przedzial.
na szczescie nie widzialem poki co zadania na to, chyba ze masz jakies konkretne, to daj znac.Marcin Rafalski edytował(a) ten post dnia 15.10.12 o godzinie 11:50 -
Kamil Nowak:
Zad 66: Kontrakty na walutę, widełki -/+ 3% (od kursu odniesienia, tutaj otwarcie 420,13) =>(407,5261 , 432,7339). Max wielkość kontraktu teraz 1000, wtedy jeszcze 100.
Zlecenie 2 od razu wypada ze względu na WuA.
A, doszłoby do zawarcia transakcji ze zleceniem 1 i wyjściem poza widełki.B, z dzisiejszego punktu widzenia wszystko w porządku, ale kiedyś max kontraktów na waluty = 100.
nie wiem kiedy sie zmienily przepisy, ale nawet jakby byly dzisiejsze, to by nie zawiesilo, bo by "zjadlo" 3 i 4, a potem zlec. z limitem by sobie czekalo.
C, nie można łączyć warunków WuA i Wmin
szog na stronie 57 par. 12 ust. 4 uważa innaczej.
D, nie zawiesi notowań, zrealizuje się w całości zlecenie 3 po 430,52 i 1 sztuka z 4 za 430,55.
-
powiem Ci tak: wszystkiego nauczylem sie z tego forum, wiec tez dasz rade.
najpierw rozpisuj tak zebys zrozumial, a jak juz zrobisz 50 takich zadan, to sam bedziesz skracal.
odnosnie tabeli, to wystarczy jak skumulujesz na poziomach zlecen. np. miedzy 2456 i 2459 nie ma co rozpisywac, bo na kazdym poziomie jest tak samo. powodzenia. -
przestudiowales to:
http://bossa.pl/edukacja/rynek/kurs/fixing/ -
Sal Broker:
Nie rozumiem nadal dlaczego zlecenie 5 w zadaniu 70 się nie aktywuje. Kurs ostatniej transakcji to 50,30
szog do reki i czytamy:
"Zlecenie maklerskie z warunkiem limitu aktywacji podlega aktywacji z chwilą, gdy kurs otwarcia, kurs zamknięcia, kurs jednolity lub kurs określony w wyniku równoważenia albo kurs ostatniej transakcji w fazie notowań ciągłych - jest wyższy lub równy (w przypadku zleceń kupna) albo niższy lub równy (w przypadku zleceń sprzedaży) od limitu aktywacji."
dlaczego w takim razie to zlecenie z LimAkt nie przechodzi na następną sesję skoro ma DOM?
a takze:
"W przypadku ogłoszenia kursu nietransakcyjnego lub wyznaczenia innego, niż określony zgodnie z zasadami opisanymi w § 132 pkt 2, 3, 4, i 6 Regulaminu Giełdy kursu odniesienia na następną sesję giełdową, zlecenia maklerskie z warunkiem limitu aktywacji niższym lub równym (w przypadku zleceń kupna) albo wyższym lub równym (w przypadku zleceń sprzedaży) od tego kursu, tracą ważność po zakończeniu w tym dniu fazy przyjmowania zleceń na otwarcie następnej sesji.Marcin R edytował(a) ten post dnia 05.10.12 o godzinie 14:08
Dołącz do GoldenLine
Oferty pracy
Sprawdź aktualne oferty pracy
Aplikuj w łatwy sposób
Aplikuj jednym kliknięciem
