GoldenLine
Zaloguj się
Tomasz K.

Tomasz K. doradca inwestycyjny

Temat: DI2: maj 2008, zad 3; zlozenie ryzyka walutowego i...

zadanie pozornie banalne, ale jednak z haczykiem

zaleznie od metody zlozenia ryzyka walutowego i cenowego akcji dla wariancji wychodza rozne wyniki

odruchowo dodalem ryzyko walutowe na poziomie portfela
widzialem jednak rozwiazania, gdzie ryzyko walutowe bylo dodane na poziomie papieru (i ryzyko wychodzi wieksze)

jakie macie zdanie w temacie?
Link do wypowiedziLink

konto usunięte

Temat: DI2: maj 2008, zad 3; zlozenie ryzyka walutowego i...

To zadanie mam rozwiązane właśnie w drugi sposób - tj. liczę wariancję w PLN dla każdej akcji.

Wydaje mi się, że takie rozwiązanie sugeruje treść zadania: "współczynnik korelacji pomiędzy stopami zwrotu z akcji wyrażonymi w PLN jest równy 0".

Współczynnik korelacji w PLN może być zupełnie różny od współczynnika korelacji w walucie zagranicznej. Dla przykładu następujące stopy zwrotu (1 + R):

W USD:

Akcja A 1,3 1,43 0,45 0,5
Akcja B 1 2 1,4 1

Wsp. kor. 0,44

Zmiana USD/PLN 1,1 0,9 2,3 0,7

W PLN:

Akcja A 1,43 1,287 1,035 0,35
Akcja B 1,1 1,8 3,22 0,7

Wsp. kor. 0,3

Nie jestem pewien czy to rozwiązuje problem. Może ktoś inny ma lepszy pomysł.Jacek Mielcarek edytował(a) ten post dnia 26.07.11 o godzinie 18:49
Link do wypowiedziLink
Tomasz K.

Tomasz K. doradca inwestycyjny

Temat: DI2: maj 2008, zad 3; zlozenie ryzyka walutowego i...

racja, nie zwrocilem uwagi na ten detal, a on wszystko sugeruje. Dzieki:)
Link do wypowiedziLink
« Wróć do tematów
Odpowiedz

Podobne tematy


Następna dyskusja:

DI2: Zad 5 2008




Wyślij zaproszenie do
Anuluj