Temat: Ryzyko a wyniki transakcyjne

Tak sobie ostatnio rozważałem kwestię arbitralnego ustawiania poziomu ryzyka w jednej transakcji. Dajmy na to ustalam, że ryzykuję max. 5% wartości środków.

Jak się to ma do wyników uzyskiwanych w transakcjach (statystyk)? Jeśli jedna osoba ma 80% transakcji zyskownych i wskaźnik zysk/strata np. 2.0 i DD max 15%, a druga ma 60% transakcji zyskownych, wskaźnik zysk/strata 2.5 ale DD na poziomie 25% - czy obie osoby powinny mieć takie samo ryzyko w pojedynczej transakcji?

Innymi słowy - jak zależy procent ryzykowanych środków w pojedynczej transakcji w zależności od statystyki transakcyjnej?

Jest taka tabela prawdopodobieństwa bankructwa w zależności od % zyskownych transakcji i wskaźnika zysk.strata. Czy prawdopodobieństwo bankructwa nie zależy od innych czynników (jakości transakcji wynikających ze statystyki transakcji)?

Ktoś ma jakiś pomysł?

Pozdrawiam

Temat: Ryzyko a wyniki transakcyjne

Co znaczy DD? Czy to może maksymalna jednorazowa obsuwa kapitału? Od jakiego zwrotu pochodzi ten skrót?

A rozważania ciekawe, inspirujące... więc po oczekiwanych wyjasnieniach postaram się przedstawić swoje stanowisko:)Tomasz Jegier edytował(a) ten post dnia 08.11.09 o godzinie 10:45

Temat: Ryzyko a wyniki transakcyjne

Ireneusz Adamczyk:
Tak sobie ostatnio rozważałem kwestię arbitralnego ustawiania poziomu ryzyka w jednej transakcji. Dajmy na to ustalam, że ryzykuję max. 5% wartości środków.

Jak się to ma do wyników uzyskiwanych w transakcjach (statystyk)? Jeśli jedna osoba ma 80% transakcji zyskownych i wskaźnik zysk/strata np. 2.0 i DD max 15%, a druga ma 60% transakcji zyskownych, wskaźnik zysk/strata 2.5 ale DD na poziomie 25% - czy obie osoby powinny mieć takie samo ryzyko w pojedynczej transakcji?

Innymi słowy - jak zależy procent ryzykowanych środków w pojedynczej transakcji w zależności od statystyki transakcyjnej?

Jest taka tabela prawdopodobieństwa bankructwa w zależności od % zyskownych transakcji i wskaźnika zysk.strata. Czy prawdopodobieństwo bankructwa nie zależy od innych czynników (jakości transakcji wynikających ze statystyki transakcji)?

Ktoś ma jakiś pomysł?

Pozdrawiam

Im mniej transakcji zyskownych, tym DD powinno być mniejsze. Wydaję mi się, że warto też skupić się na tym jak często gramy, dla inwestora długoterminowego transakcja może trwać przecież bardzo długo, a np. dla day traderów ? który z nich pozwoli sobie na DD powyżej 10%? przy powiedzmy kilkunastu transakcjach dziennie

Temat: Ryzyko a wyniki transakcyjne

Panie Tomaszu - tak DD to Drawdown, czyli obsuniecie kapitału. Miałem na myśli dla uproszczenia obsunięcie dla zamkniętych transakcji, a nie w trakcie ich trwania (co jest pewnie ostrzejszym kryterium).

Patryk N. - Miałeś na myśli chyba to, że im mniej stratnych pozycji, tym mniejszy DD.

Mówię także o ilości transakcji, która daje się analizować statystycznie, czyli bodajże min. 30. Chodzi mi o pewną prawidłowość.

Podskórne czucie mam takie, że w systemach o bardziej gładkich krzywych (czyli mniejszy DD i mniejsza ilość transakcji stratnych) można teoretycznie ustawiać większe ryzyko % w pojedynczej transakcji, bo prawdopodobieństwo straty jest mniejsze.

Z drugiej strony zmiana parametrów transakcji (np. poprzez zwiększenie początkowego SL) moze zmienić wygląd krzywej kapitału.

Jakoś bym chciał pożenić te wskaźniki, żeby poruszać się w zbliżonym do optymalnego % ryzyka w pojedynczej transakcji, uwzględniając statystykę dotychczasowych transakcji.